Présentation de Foxstone AG et son Ancrage Suisse
Foxstone AG, dont la dénomination légale est Foxstone SA, est une entreprise genevoise qui a su s'imposer comme un acteur incontournable dans le domaine du financement immobilier numérique en Suisse. Fondée en septembre 2016, elle a pour vocation de démocratiser l'accès aux investissements immobiliers suisses de qualité institutionnelle pour une clientèle diversifiée, allant des investisseurs individuels aux professionnels, avec un investissement minimum de CHF 25 000. Son siège social est situé Rue des Bains 35, 1205 Genève, et elle est enregistrée sous le numéro CHE-113.123.456.
Le modèle d'affaires de Foxstone AG repose sur une plateforme numérique qui permet aux investisseurs de co-détenir des actifs locatifs ou de co-financer des projets de développement immobilier. L'entreprise prend en charge l'ensemble du processus, de la sélection des biens à leur gestion, en passant par leur financement, percevant des frais auprès des émetteurs et des investisseurs. Son marché principal est constitué d'investisseurs suisses et de firmes d'investissement professionnelles à la recherche d'une exposition à l'immobilier institutionnel.
Depuis sa création, Foxstone AG a démontré une croissance significative, ayant levé CHF 10 millions lors de son cycle de financement de série A et ayant transigé plus de CHF 150 millions en investissements immobiliers, au service de plus de 15 000 investisseurs. L'équipe dirigeante est composée d'experts reconnus du secteur, notamment Dan Amar, Fondateur et PDG, qui a joué un rôle clé dans l'obtention de l'approbation de la FINMA pour les instruments de dette de l'entreprise. Des membres du conseil d'administration représentent des partenaires stratégiques comme Vaudoise Assurances Groupe et Naef Holding, renforçant la crédibilité et la solidité de l'entreprise sur le marché suisse.
Solutions de Financement Offertes par Foxstone AG aux Promoteurs Immobiliers
Contrairement à une institution de crédit traditionnelle axée sur le financement à la consommation, Foxstone AG se spécialise dans les solutions de financement participatif destinées spécifiquement aux promoteurs immobiliers. Ses offres principales se matérialisent sous forme de prêts participatifs, englobant les prêts en fonds propres (equity loans) et les financements par dette mezzanine.
- Prêts en fonds propres (Equity Loans): Ces financements sont conçus pour les promoteurs immobiliers cherchant à renforcer la structure de capital de leurs projets. Ils permettent de lever des fonds en échange d'une participation au capital du projet, offrant une flexibilité précieuse pour des opérations de grande envergure.
- Financement par dette mezzanine: Ce type de prêt est idéal pour le financement de la construction ou de la rénovation. La dette mezzanine se positionne généralement entre la dette bancaire senior et les fonds propres, offrant un levier supplémentaire sans diluer le capital de manière significative. Elle est souvent utilisée pour combler le fossé de financement que les banques traditionnelles ne peuvent ou ne veulent pas couvrir seules.
Les montants de financement proposés par Foxstone AG sont adaptés aux besoins des projets immobiliers professionnels, avec un minimum de CHF 1 million et un maximum pouvant atteindre CHF 12 millions par projet. Ces plafonds permettent de soutenir une gamme variée de développements immobiliers à travers la Suisse. En termes de garanties, Foxstone AG exige généralement une première ou deuxième hypothèque sur la propriété financée, complétée par une garantie corporative de l'entité du promoteur. Cette approche assure une sécurité adéquate pour les investisseurs et reflète une gestion rigoureuse des risques.
Conditions de Taux, Frais et Processus de Demande
Les conditions financières associées aux financements de Foxstone AG sont structurées pour être attrayantes tant pour les promoteurs que pour les investisseurs. Pour les investisseurs, les rendements nets ciblés étaient d'environ 6,8% en 2024. Pour les promoteurs (emprunteurs), le taux annuel effectif global (TAEG) est généralement négocié au cas par cas, se situant typiquement dans une fourchette de 5% à 8% par an. Les durées des prêts (tenors) varient de 12 à 36 mois, s'adaptant à l'ampleur et à la complexité de chaque projet immobilier.
La structure des frais est transparente et se compose principalement des éléments suivants :
- Frais d'origination: Ces frais, payés par le promoteur (emprunteur), représentent généralement entre 1,5% et 2% du volume du prêt. Ils couvrent les coûts administratifs et de mise en place du financement.
- Frais de performance: Payés par l'émetteur (le promoteur), ces frais s'élèvent à 10% des bénéfices nets au-delà d'un seuil prédéfini, alignant ainsi les intérêts de Foxstone AG sur la réussite du projet.
- Frais de retard de paiement: En cas de retard, des pénalités standards du système bancaire suisse sont appliquées, généralement autour de 5% par an sur les montants impayés.
Le processus de demande est entièrement numérisé et se déroule via la plateforme web de Foxstone AG. Les promoteurs doivent passer par un processus d'intégration en ligne qui inclut la vérification d'identité et des contrôles de conformité en matière de lutte contre le blanchiment d'argent (AML). L'évaluation du crédit et la souscription des prêts sont effectuées en interne par des spécialistes de l'immobilier qui mènent une diligence raisonnable approfondie sur les propriétés, modélisent les aspects financiers et évaluent les risques. Un comité d'investissement, composé d'experts en immobilier, juridique et finance, gouverne la décision de souscription. Le décaissement des fonds se fait par des virements bancaires liés à Euroclear, en CHF ou en EUR, directement sur les comptes des promoteurs.
En ce qui concerne l'expérience utilisateur, il est important de noter que Foxstone AG n'opère pas via une application mobile dédiée sur les stores iOS ou Android (en date de septembre 2025). Cependant, son portail web (foxstone.ch) est entièrement réactif et offre une expérience utilisateur optimisée. Il propose des tableaux de bord pour les investisseurs, des analyses de projets détaillées et un coffre-fort documentaire sécurisé. Cette approche garantit une accessibilité et une gestion efficaces des projets pour toutes les parties prenantes.
Statut Réglementaire, Positionnement sur le Marché et Avis des Clients
Foxstone AG opère dans un environnement réglementaire strict, bénéficiant d'une enregistrement auprès de la FINMA (Autorité fédérale de surveillance des marchés financiers) en tant qu'émetteur d'instruments de dette. L'entreprise a obtenu une décision favorable de la FINMA concernant la dette en phase de démonstration dès 2019, ce qui témoigne de sa conformité et de sa transparence. Elle est également soumise à la Loi suisse sur le blanchiment d'argent (LBA) et à la Loi sur les placements collectifs (LPCC), garantissant un cadre opérationnel robuste et sécurisé pour les investisseurs et les promoteurs. À ce jour, Foxstone AG n'a fait l'objet d'aucune sanction ou pénalité publique, ce qui renforce sa réputation de fiabilité.
En matière de protection des consommateurs (ou plutôt des investisseurs, dans ce contexte), Foxstone AG assure une divulgation claire et exhaustive des frais, des risques et des hypothèses de performance dans ses documents d'offre. Les fonds des investisseurs sont logés sur des comptes ségrégués (comptes fiduciaires), offrant une couche supplémentaire de sécurité.
Sur le marché suisse du crowdfunding immobilier, Foxstone AG se positionne parmi les trois premières plateformes en volume, avec une part de marché estimée à environ 20%. Ses principaux concurrents incluent des acteurs comme Crowdlending.ch, Wüstenrot Crowd et Swisspeers. La différenciation de Foxstone AG réside dans son approche institutionnelle de la sélection des opportunités (deal sourcing) et de la gestion d'actifs en interne. De plus, elle propose un ticket d'entrée minimum plus bas pour les investisseurs (CHF 25 000) par rapport à certains de ses pairs, élargissant ainsi sa base d'investisseurs potentiels.
L'expérience client est généralement très positive. Sur Trustpilot, la plateforme affichait une note de 4,6/5 basée sur 120 avis (non vérifié) en juillet 2025, avec des louanges fréquentes concernant la « transparence » et la « facilité d'utilisation ». Parmi les points d'amélioration cités occasionnellement, on retrouve le montant minimum d'investissement qui peut rester hors de portée pour certains épargnants au détail, et de rares retards dans la distribution des paiements en 2024. Foxstone AG met un point d'honneur à offrir un service client de qualité, avec des gestionnaires de compte dédiés pour les projets supérieurs à CHF 2 millions et un délai de réponse garanti par e-mail de 24 heures.
Conseils Pratiques pour les Promoteurs et Perspectives d'Avenir
Pour les promoteurs immobiliers envisageant un financement via Foxstone AG, plusieurs conseils pratiques peuvent optimiser leurs chances de succès et leur expérience globale :
- Qualité et Viabilité du Projet : Foxstone AG met l'accent sur les projets de qualité institutionnelle. Une préparation minutieuse du dossier, incluant des études de faisabilité solides, des plans financiers détaillés et une évaluation rigoureuse des risques, est essentielle.
- Santé Financière du Promoteur : La solidité financière de l'entité du promoteur, attestée par une garantie corporative, est un facteur clé. Une entreprise avec un historique financier stable inspirera davantage confiance aux investisseurs.
- Comprendre les Conditions : Il est crucial de bien comprendre les taux d'intérêt négociés, la structure des frais (frais d'origination, de performance, de retard) et les durées des prêts. Ces éléments ont un impact direct sur la rentabilité du projet.
- Préparation à la Due Diligence : Le processus de souscription implique une diligence raisonnable approfondie. Les promoteurs doivent être prêts à fournir tous les documents nécessaires concernant le bien, le plan de développement, les permis de construire et les projections financières.
- Exploiter la Plateforme Numérique : Bien qu'il n'y ait pas d'application mobile, la plateforme web est l'outil principal d'interaction. Une familiarité avec son fonctionnement facilitera le processus de demande et de suivi.
- Collaboration et Communication : Maintenir une communication ouverte avec l'équipe de Foxstone AG, notamment les gestionnaires de compte pour les projets de grande envergure, peut aider à naviguer le processus et résoudre rapidement d'éventuels problèmes.
En termes de perspectives d'avenir, Foxstone AG affiche une trajectoire de croissance ambitieuse. L'entreprise a initié son expansion vers les cantons germanophones depuis 2023 et vise à pénétrer le marché transfrontalier des investisseurs dans la région DACH (Allemagne, Autriche, Suisse germanophone). Un projet pilote de tokenisation des rendements locatifs est également prévu pour 2026, marquant une volonté d'innover et d'intégrer les technologies émergentes dans le secteur immobilier. Les partenariats stratégiques avec des acteurs majeurs comme Vaudoise Assurances (pour la couverture des risques) et Naef Holding (pour des co-investissements sur des portefeuilles résidentiels) soulignent la stratégie de croissance de Foxstone AG et sa solidité sur le marché suisse.
Foxstone AG, forte de sa performance financière (aucun défaut de projet jusqu'au premier trimestre 2025, 100% de remboursement sur les transactions arrivées à échéance, LTV moyenne des prêts de 65%) et de son positionnement stratégique, continue de s'affirmer comme une option de financement de premier choix pour les promoteurs immobiliers en Suisse, tout en offrant des opportunités d'investissement diversifiées et sécurisées pour les investisseurs.
